Ces cookies garantissent le bon fonctionnement du site MasterBourse et permettent son optimisation (tel que l’affichage ou la sécurité). Elles sont néanmoins risquées car souvent chères et elles peuvent à tout moment se transformer en slow grower ce qui ferait fortement chuter leur prix. Mon reporting ne concerne que les actions, qui représentent plus de 80% de mon patrimoine. Cet investisseur hors pair a aidé des milliers de particuliers à travers le monde à se construire un avenir meilleur, en toute autonomie. Peter Lynch décrit très bien l’investissement dans les cycliques dans son livre One Up on Wall Street. Le portefeuille à long terme. Autre possibilité : n’investir que sur 5 ETF qu’on renforce de seulement de 100€ par mois…. « Un jeu d’actifs est une société assise sur un trésor dont vous connaissez l’existence mais que la foule de Wall Street n’a pas encore vu. En Europe j’aurais du mal à en trouver rien que 10. Le portefeuille de Peter Lynch pouvait contenir bien plus de 100 valeurs et pourtant ses performances était remarquable. Il est d’abord important de comprendre que la taille d’une entreprise est largement corrélée au potentiel de ses actions. Si vous voulez un raccourci intelligent pour devenir un bon investisseur, copiez ce qui marche chez les légendes de la finance comme Warren Buffet, Peter Lynch ou encore John Templeton. Première astuce : Remplir le formulaire W-8BEN qui permet de passer à 15 % déductibles de votre impôt français. 5, l’informatisation des marchés-II; Reporting juillet-août 2014; Ouverture du blog ! 7 : N’écoutez pas les analystes et soyez attentif autour de vous. Elles étaient souvent des fast growers au début. As Peter Lynch once said, “There's no shame in losing money on a stock. N’importe quel investissement en actions d’une entreprise rentre ainsi dans une des 6 catégorie s ci-dessous, et il n’y a donc jamais besoin d’en créer de supplémentaire et pour chaque action vous pouvez déterminer son type parmi les 6. Leur forte croissance peut être liée à leur secteur qui est en plein essor, mais pas seulement. Je vais me lancer dans l’investissement en bourse, 6000 € pour commencer la création de mon premier portfolio, puis 400€ par mois pour l’alimenter. L’analyse fondamentale présente une aide précieuse pour anticiper ces transformations. Chaque catégorie et type d’action a ses avantages et ses inconvénients et Lynch recommande de les utiliser pour diversifier son portefeuille. Star de l'investissement et philanthrope, Peter Lynch est le vice-président de Fidelity Management & Research, le leader mondial indépendant de la gestion d'actifs pour compte de tiers. Bonjour et « chapeau bas  » pour ce remarquable site et tes judicieux conseils. Peter Lynch, responsable principal de la Fonds Fidelity Magellan (NASDAQMUTFUND: FMAGX) entre 1977 et 1990, peut également offrir aux investisseurs de précieux conseils. Chacune de celles-ci a un rôle important et différent des autres à jouer. 13 Responses to Peter Lynch : Battre Wall Street. Toutes les informations disponibles sur ce blog sont données à titre indicatif et ne sont en aucun cas des conseils d’achats ou des recommandations au sens de l’AMF. Je relève quelques dissonances entre le livre de Peter Lynch ‘Et si vous en saviez assez pour gagner en bourse’ et vôtre stratégie : La première est le fait que Peter Lynch préconise de fuir les PER trop élevés et je constate que certaines de vos ligne ont un PER >50. 2 : Si vous avez un horizon d’investissement à long terme, vous devriez laisser tomber les obligations et tous les supports qui ne rapportent pas grand-chose. Le revers de la médaille, c’est que leur jeunesse et leur appétit font d’elles les actions qui concentrent le plus de risques. Au début des années 1980, un jeune gestionnaire de portefeuille, Peter Lynch, devient un des investisseurs les plus célèbres du monde. Quel est sa philosophie d’investissement ? Il est l’un des fondateurs de l’approche growth moderne avec notamment la création du ratio PEG, qui est une variante intéressante du PER en prenant compte la croissance de l’entreprise. Je suis d’accord que les mouvements courts terme peuvent être impressionnants sur ces valeurs. Une fois ce constat de base assimilé et après que l’on ait établi une première liste de valeurs qui seraient susceptibles de nous intéresser, P.Lynch nous recommande de classer ces actions par rapport aux catégories auxquelles elles appartiennent. N’investissez que ce que vous pouvez vous permettre de perdre. 6 : Il ne faut surtout pas chercher à deviner ce que vont faire les cours de bourse ni essayer de timer le marché. Les 3 types d’actions d’un bon portefeuille à dividende Il est possible de décomposer un bon portefeuille à dividende croissant en 3 catégories. 4 : Ce qui explique la hausse des actions à long terme ne se résume qu’à un mot : les profits, les profits, les profits. Lors de cette période, il bat le S&P500 treize années sur quatorze avec un rendement annuel moyen de 29,3% (contre 11,8% pour le … Il a été jusqu'en 1992 le gestionnaire de fonds le plus connu et le plus médiatisé des États-Unis. Il suffit de prendre conscience de l’impact que peuvent avoir les recherches que vous allez mener sur la performance de votre portefeuille. Petite remarque Matthieu : d’accord les USA sont le meilleur endroit pour investir. RatioRatingRanking, Parrain Stockopedia. Les actifs sous gestion sont passés de 18 millions de dollars en 1977 à 14 milliards en 1990. Peter Lynch a classifié les types d’action. Il s’agit d’un portefeuille très peu chronophage et automatisable. Bonjour Matthieu, , Les bénéfices US croissent en moyenne 50% plus vite qu’en Europe et cela chaque année. Les champs obligatoires sont indiqués avec *. Le timing d’entrée est crucial dans cette catégorie d’actions qui constitueront la ligne défensive de votre portefeuille. J’ai donc sorti la quasi-totalité de l’argent pour l’investir en bourse fin mars. » Dans un monde où l’information circule à une vitesse phénoménale, il peut sembler impossible de trouver ce genre de sociétés et pourtant, elles existent bel et bien. © Copyright 2020 MasterBourse.fr. 6 années Avant. La première option n’est pas si mauvaise que cela. Leur point commun est qu’ils respectent à la lettre une mécanique qui peut s’avérer ennuyeuse. Historiquement, la performance à long terme des obligations est 2 fois plus faible que celles des actions. Vous connaissez forcément des astuces. Quels principes de gestion peut-on retirer de sa pratique pour l’appliquer à nos propres investissements boursiers ? Lynch fut nommé manager du fond Fidelity Magellan en 1977, société de fonds peu connue. Elles sont généralement, jeunes, petites et agressives. Je me permets de mettre en ligne mon modeste portefeuille de fonds et d’ETF placés en PEA chez Fortuneo, afin de pouvoir avoir l’avis de membres du forum sur la répartition de celui ci. Parmi les sociétés qui ont failli mourir, il en existe certaines qui ont la capacité de renaitre de leurs cendres. À noter que ce n’est pas une étiquette définitive et qu’une action peut évoluer d’une catégorie à l’autre. Le 20 ième siècle a connu l’essor les marchés financiers. (adsbygoogle = window.adsbygoogle || []).push({}); Tout d’abord, un petit mot sur Peter Lynch pour dresser le portrait de cet homme. Vous citez Peter Lynch : » Si vous avez un horizon d’investissement à long terme, vous devriez laisser tomber les obligations et tous les supports qui ne rapportent pas grand-chose. Turnaround (recovery) : ce sont des entreprises en difficulté qui n’arrivent pas à se développer et dont le business est en déclin. Vous avez pendant la crise cloturé votre assurance vie, puis vous en avez recouvert une récemment. Diversification. Etre Riche et Independant.com fête ses 3 ans . Et … Tout d’abord énorme respect pour la qualité et les conseils que vous donnez sur votre blog. Alors pourquoi sommes-nous capables d’investir dans des actions sur un coup de tête sans faire un minimum de recherches en amont de cette décision d’investissement importante ? 5/ Ma stratégie actions Mon approche s’inspire de l’approche du célèbre gérant de fonds américain, Peter Lynch, qui a dirigé le fonds d’investissement Magellan de 1977 à 1990. Cela vous permettra d’avoir une meilleure diversification dès le début, ce qui me semble important. Lire aussi : Comprendre l’analyse fondamentale. Cette classification facilite grandement l’exercice de diversification d’un portefeuille. Je place la conversation dans la partie dédiée aux PF de fonds, puisque ceux-ci sont plus présents dans mon portefeuille que les ETF. Option nr 1 : acheter environ 1000€ de ces six actions: total, air liquid, sanofi, essilor-luxottica,danone,l’oreal Pouvez-vous nous donner plus d’informations sur cette manœuvre ? Les années suivantes, il obtient des résultats historiques sur les portefeuilles qu’il gère, et ce, année après année jusqu’à ce qu’il prenne sa retraite en 1990. Sinon pour le midcaps, mon portefeuille en contient plusieurs. Le « stock-picking » permet aux investisseurs les plus disciplinés, les plus sérieux et les plus patients de battre très largement le marché. Hors ligne #61 10/02/2016 21h30. Merci d’avance pour votre réponse et encore merci pour ce que vous faite. Son fonds Fidelity Magellan est également entré dans l’histoire grâce à lui en signant les meilleures performances d… © 2020 Etre Riche et Independant. A l’inverse au début d’une crise, ce sont celles qui souffriront le plus. N’importe quel investissement en actions d’une entreprise rentre ainsi dans une des 6 catégorie s ci-dessous, et il n’y a donc jamais besoin d’en créer de supplémentaire et pour chaque action vous pouvez déterminer son type parmi les 6. Peter Lynch, et si vous en saviez assez pour gagner en bourse – partie 2; Powerfilm acte II; Cofidur acte II, l’action presque parfaite ? Votre portefeuille semble essentiellement contenir des blue chips. Je m’interroge sur le conseil N° 6 de P. Lynch qui est d’ailleurs recommandé par de nombreux gérants : le renforcement mensuel systematique Cela ne veut pas dire qu’il ne faut qu’investir aux US, mais éviter cette zone géographique est une grosse erreur pour la performance boursière. Slow growers : généralement des grosses capitalisations évoluant dans un business mature. -> ce sont globalement tous les critères de mon screener. ». Cela permet d’avoir une performance de 4-5% assez stable chaque année. Comme ces entreprises sont généralement volatiles, il vaut mieux privilégier les bigcaps. ayant dejà un portefeuille en actions cela ne me satisfait pas. Peter Lynch, et si vous en saviez assez pour gagner en bourse – partie 1; Bilan : 2 ans du portefeuille Je souhaite ici partager les conseils et les principales citations de Lynch, car je pense que c’est très utile pour tous les investisseurs, surtout en période de doute comme actuellement. Il identifie ainsi six catégories distinctes : Ce sont des anciennes valeurs à croissance rapide qui ont atteint leur maturité. Huit valeurs délaissées à mettre en portefeuille ... , popularisé par le célèbre gérant américain Peter Lynch. En faisant les bons choix, c’est là que vous trouverez les actions qui feront bondir votre portefeuille sur un horizon de temps relativement court. Nous effectuons généralement des recherches poussées sur l’état du marché en général, le quartier, les environs du bien, son orientation, etc. Mais pour les multibaggers ce n’est pas une nécessité, les GAFAM le prouvent bien. Everybody does it. Elles sont souvent leader de leur secteur et sont donc incontournables. C’est d’autant plus vrai aujourd’hui avec la baisse des taux qui font que les obligations rapportent de moins en moins par rapport aux actions. Bonjour Jérome, Si j’ai bien compris vous aviez déjà lu la version originale. Ce phénomène demeure néanmoins occasionnel. Par ailleurs, pourquoi ne mentionner vous pas votre AV dans votre reporting mensuel ? Il était également convaincu que les investisseurs individuels pouvaient battre les gérants et le marché en faisant preuve de bon sens et en appliquant des méthodes simples. Actions • Argent • Epargner • Gérer son argent • Portefeuille • Warren Buffett Warren Buffett: une stratégie simple pour gagner en bourse. Même avec 1 ou 2 renforcement par an par action, ça lisse tout de même bien le point de d’entrée à horizon 10 ou 20 ans. Asset plays : ce sont des entreprises plutôt banales à l’origine mais qui possèdent un atout particulier qui leur donne un grand avantage (beaucoup de cash, des biens immobiliers de grande valeur, une licence reconnue, la chance d’avoir été là au bon moment pour les chemins de fer…). Il faut les acheter en début de cycle pour profiter de la hausse et vite les revendre avant que les nuages arrivent. Peter Lynch avait l’habitude de classer chaque entreprise dans une catégorie bien particulière. Pourtant, reduire l’impôt de 30% sur les dividendes pefmet de plus gros revenus passifs. Avertissement . Lors de cette période, il bat le S&P500 13 années sur 14 avec un rendement annuel moyen de 29,3% (contre 11,8% pour le S&P500). Voilà, j’espère que tous ces conseils pleins de sens vous auront intéressé et permis de vous améliorer. P.Lynch nous conseille enfin de garder en tête le fait que ces catégories ne sont pas figées dans le temps. Le point d’entrée a relativement peu d’importance puisque la croissance fait rapidement jouer le facteur temps en notre faveur.